미국 주식시장에서 '네 마녀의 날' 뜻, 의미

미국 주식시장에서 '마녀의 날'은 주가지수 선물, 주가지수 옵션, 개별주식 선물, 개별주식 옵션 등 네 가지 주요 파생상품의 만기일이 한 번에 겹치는 특별한 날입니다.

네 마녀의 날 의미

'네 마녀의 날(Quadruple Witching Day)'은 파생상품의 만기일이 동시에 도래하여 투자자들이 기존 계약을 청산하거나 새로 롤오버하면서 시장의 거래량과 변동성이 급격히 커지는 현상을 의미합니다. 이런 시장 변동성이 짧은 시간에 크게 발생해 투자자들에게는 위험과 기회의 날로 받아들여집니다.

연간 일정 및 특징
미국에서는 매년 3월, 6월, 9월, 12월의 세 번째 금요일에 '네 마녀의 날'이 있습니다. 2025년에는 3월 21일, 6월 20일, 9월 19일, 12월 19일에 해당합니다.

이 날 거래 막판 한 시간(미국 기준 오후 3~4시)은 특히 변동성이 극대화됩니다.

투자 전략과 주의점
네 마녀의 날엔 주가가 급등락하는 단기 혼란이 자주 발생합니다. 포지션 청산·롤오버, 지수 리밸런싱 등 이벤트로 인해 기관/개인 모두 거래가 붐비고, 펀드들은 해당 날짜 종가 기준으로 종목 매수에 나섭니다. 따라서 감정적 매수는 피하고, 기존 포트폴리오 위험 노출 정도를 점검하며 신중한 대응이 필요.

시장 영향 예시
2025년 3월 네 마녀의 날에는 미국 3대 지수 모두 장 초반 약세였으나 저가 매수세가 유입되며 강보합으로 마감된 사례가 있습니다. 즉시 급등락뿐 아니라, 일부 종목의 리밸런싱 효과로 단기 매수세가 몰리기도 하며, 이후 차익매물이 나타날 수 있습니다.

요약하자면, 미국주식 '마녀의 날'은 파생상품 만기 동시 도래로 변동성이 극심해지는 분기별 지정일이며, 투자자들은 사전에 일정과 특성, 변동성 확대에 대비한 전략이 필요합니다.